進(jìn)口觀察系列：能源需求穩(wěn)中向好 5月原油進(jìn)口環(huán)比增加兩成

[導(dǎo)讀] 2023年中國(guó)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)中向好，能源需求相對(duì)穩(wěn)健，在自身產(chǎn)量增幅不足以匹配需求增速的情況下，2023年1-5月中國(guó)原油進(jìn)口量大幅度提升，并且遠(yuǎn)超往年同期水平。國(guó)內(nèi)煉油企業(yè)根據(jù)加工需求波動(dòng)、逢低采購(gòu)，造成月度進(jìn)口量差異化明顯，整體延續(xù)多元且不均衡的特點(diǎn)。

1-5月原油進(jìn)口同比增長(zhǎng)6.25% 月度數(shù)量存在明顯差異

作為全球第二大石油消費(fèi)國(guó)、全球第一大原油進(jìn)口國(guó)，中國(guó)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)中向好，能源需求相對(duì)穩(wěn)健，來(lái)自于國(guó)家統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)顯示，2023年1-5月中國(guó)原油加工量達(dá)到3.03億噸，較去年同期增長(zhǎng)9.8%。數(shù)據(jù)同時(shí)顯示，2023年1-5月中國(guó)原油產(chǎn)量同比增長(zhǎng)2.1%至0.88億噸，在自身產(chǎn)量增幅不足以匹配需求增速的情況下，2023年1-5月中國(guó)原油進(jìn)口量大幅度提升，并且遠(yuǎn)超往年同期水平，海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示，2023年1-5月中國(guó)原油進(jìn)口量2.3億噸，較去年同期增長(zhǎng)6.25%。

2023年1-5月中國(guó)原油進(jìn)口量整體穩(wěn)健，但月度存在明顯差距，其中，1月、2月、4月原油進(jìn)口量超過(guò)4000萬(wàn)噸，3月、5月原油進(jìn)口量超過(guò)5000萬(wàn)噸，尤其是3月份5231萬(wàn)噸的進(jìn)口量，刷新2020年6月5317萬(wàn)噸之后的記錄新高。造成月度進(jìn)口量數(shù)據(jù)差異化較大的原因，除了季節(jié)性規(guī)律導(dǎo)致的加工需求變化之外，還有煉油企業(yè)在國(guó)際油價(jià)波動(dòng)中的逢低采購(gòu)動(dòng)作等，數(shù)據(jù)對(duì)比來(lái)看，月度原油進(jìn)口量與加工量呈現(xiàn)明顯的正相關(guān)性，與國(guó)際油價(jià)呈現(xiàn)明顯的負(fù)相關(guān)性。

5月進(jìn)口量環(huán)比增長(zhǎng)逾兩成各地增幅大小不一

2023年5月份，中國(guó)原油進(jìn)口量5144.4萬(wàn)噸，環(huán)比增長(zhǎng)21.3%，同比增長(zhǎng)12.3%。5月份，中國(guó)自世界各地的進(jìn)口量均有所提升，尤其是歐洲、亞太、南美以及北美地區(qū)，受到基數(shù)偏低因素的影響，進(jìn)口量環(huán)比增幅在40%-60%不等，并且明顯的擠壓了自中東地區(qū)進(jìn)口量的占比份額。具體數(shù)據(jù)來(lái)看，中國(guó)自中東地區(qū)進(jìn)口原油2263萬(wàn)噸，占比份額下降7.6個(gè)百分點(diǎn)至44.0%；自歐洲地區(qū)進(jìn)口原油1000萬(wàn)噸，占比份額提升2.7個(gè)百分點(diǎn)至19.4%；自亞太地區(qū)進(jìn)口原油712萬(wàn)噸，占比份額提升2.5個(gè)百分點(diǎn)至13.8%；自南美地區(qū)進(jìn)口原油447萬(wàn)噸，占比份額提升2個(gè)百分點(diǎn)至8.7%；自非洲地區(qū)進(jìn)口原油437萬(wàn)噸，占比份額下降0.8個(gè)百分點(diǎn)至8.5%；自北美地區(qū)進(jìn)口原油285萬(wàn)噸，占比份額為4.3%。

5月份，中國(guó)原油進(jìn)口貿(mào)易伙伴27個(gè)，排名在前15位的貿(mào)易伙伴合計(jì)向中國(guó)輸入原油4939萬(wàn)噸，占比全部進(jìn)口量的96.0%。其中，歐洲某國(guó)趕超沙特，再度位居中國(guó)原油進(jìn)口排行榜榜首，向中國(guó)輸入原油量971萬(wàn)噸，占比份額達(dá)到18.9%；沙特向中國(guó)輸入原油量732萬(wàn)噸，占比份額為14.2%；馬來(lái)西亞、伊拉克向中國(guó)輸入原油量分別為569萬(wàn)噸、501萬(wàn)噸，占比份額分別為11.1%、9.7%；其余向中國(guó)輸入原油量在100萬(wàn)噸以上的依次有阿聯(lián)酋、巴西、阿曼、安哥拉、美國(guó)、科威特、哈薩克斯坦，占比份額在8%-2%不等；TOP15排行榜中還有哥倫比亞、卡塔爾、加拿大、加蓬，向中國(guó)輸入原油量均在50萬(wàn)噸以上。剩余的十余個(gè)貿(mào)易伙伴合計(jì)向中國(guó)輸入原油205萬(wàn)噸，占比份額僅在4.0%。

1-5月進(jìn)口量同比增長(zhǎng)6.25%  進(jìn)口格局出現(xiàn)偏移

2023年1-5月中國(guó)原油進(jìn)口量2.3億噸，較去年同期增長(zhǎng)6.25%。其中，中國(guó)自中東、非洲地區(qū)的進(jìn)口量出現(xiàn)縮減，其余地區(qū)進(jìn)口量均有所提升，尤其是自亞太、北美等地區(qū)進(jìn)口量增幅較大。具體數(shù)據(jù)來(lái)看，中國(guó)自中東地區(qū)進(jìn)口原油11284萬(wàn)噸，同比減少3.5%，占比份額下降5個(gè)百分點(diǎn)，至49.0%；自歐洲地區(qū)進(jìn)口原油4374萬(wàn)噸，同比增加8.6%，占比份額提升0.4個(gè)百分點(diǎn)，至19.0%；自亞太地區(qū)進(jìn)口原油2424萬(wàn)噸，同比增加98.4%，占比份額提升4.9個(gè)百分點(diǎn)，至10.5%；自南美地區(qū)進(jìn)口原油2126萬(wàn)噸，同比增加28.9%，占比份額提升1.6個(gè)百分點(diǎn)，至9.2%；自非洲地區(qū)進(jìn)口原油1996萬(wàn)噸，同比減少20.9%，占比份額下降3個(gè)百分點(diǎn)，至8.7%；自北美地區(qū)進(jìn)口原油818萬(wàn)噸，同比增加49.6%，占比份額提升1個(gè)百分點(diǎn)，至3.6%。

1-5月份，中國(guó)原油進(jìn)口TOP15的貿(mào)易伙伴名單與2022年同期大多一致，僅加拿大替換掉挪威，成功晉級(jí)TOP15排行榜內(nèi)。其中，歐洲某國(guó)穩(wěn)居中國(guó)第一大原油進(jìn)口來(lái)源國(guó)的位置，原油貿(mào)易量同比增加23.8%，達(dá)到4211萬(wàn)噸，占比份額為18.3%；其次為沙特、伊拉克，原油貿(mào)易量同比增加1.0%、8.0%，分別達(dá)到3860萬(wàn)噸、2542萬(wàn)噸，占比份額分別為16.8%、11.0%；原油貿(mào)易量在1000萬(wàn)噸以上的貿(mào)易伙伴依次有馬來(lái)西亞、阿聯(lián)酋、阿曼、巴西、安哥拉、科威特，占比份額均在4%以上；TOP15排行榜中還有美國(guó)、卡塔爾、哥倫比亞、剛果(布)、哈薩克斯坦、加拿大，原油貿(mào)易量均在600-200萬(wàn)噸之間，占比份額均在1.0%以上。

綜合來(lái)看，5月份中國(guó)原油進(jìn)口量再度增加，導(dǎo)致原油對(duì)外依存度環(huán)比提升，達(dá)到73.94%的偏高位水平，并且?guī)?dòng)1-5月份原油對(duì)外依存度攀至72.37%。2023年中國(guó)經(jīng)濟(jì)前景樂(lè)觀，能源需求穩(wěn)中向好，在自身原油稟賦不足、產(chǎn)量增幅不足以匹配需求增速的情況下，進(jìn)口資源依然是中國(guó)原油供應(yīng)市場(chǎng)的有力補(bǔ)充，所以原油對(duì)外依存度仍將維持在70%以上的偏高位水平。在全球能源供應(yīng)鏈、貿(mào)易鏈出現(xiàn)調(diào)整的背景下，中國(guó)原油進(jìn)口來(lái)源也將出現(xiàn)偏移，整體多元且不均衡的特點(diǎn)延續(xù)。